Panchal写道，白银触及盘中低点，延续上周五从三周高点回落的走势。

根据Economies.com，一旦失守21.65美元/盎司，银价前景将转为看空。

下调存款利率不再奏效后，银行祭出另一项措施继续“挽救”正在越缩越窄的息差！

金融时报调查十余家国有银行及股份制银行的手机银行后发现，目前，5年期大额存单已经很难找到，3年期大额存单在多家银行APP也显示售罄状态。素有“零售之王”风向标的招商银行也是当中较早停售的银行之一。

消失的大额存单

从多家银行、多地来看，高期限大额存单确实有收紧趋势。比如，浦发银行APP页面3年期、5年期大额存单产品已经查找不到，仅剩余一款50万元起投，1年期、年利率2%的大额存单。北京、河南等多地股份制银行也做出相应调整。

从负债端来看，除了普通定期存款下调利率外，协议存款、结构性存款、智能存款等各类高息存款类产品，从发行期限、额度、利率等产品设计方面等做出了相应调整。

一个个定期产品调整背后，反映出来银行真的“不缺钱”的境况。

如果用存贷比的指标来衡量资金运营效率，银行存贷比的健康程度似乎已经不怎么友好。招商银行存贷比仅有78.99%，远低于行业平均水平。直接反映出，银行虽然吸收来的存款不少，但长期化的存款现状却很难转化为应有的利润。

不过，叫停的大额存单不等于完全停发，有的是因为额度不足。以招商银行为例，在回答金融消费者提问时，其指出，暂时来讲确实是额度不足，有额度的最长的期限是两年期大额存单产品。目前可能只是暂时停发，银行压降成本较高的中长期定期存款或存单并不是无限度的，会根据流动性状况、资产负债结构进行动态调整。

即使有些银行三年期大额存单依然在售，但是利率已经基本与普通定期产品持平。

银行的悲喜并不相通，结合自身情况，据报道，山西、贵州、山东等多地不少区域性银行为了吸纳存款，正在靠着大额存单揽储。比如，无锡锡商银行发售大额存单，1年期、3年期、5年期利率分别为2.2%、3.0%和2.9%。

银行的艰难时刻

在不久前招商银行2023年度业绩发布会上，招商银行行长的一番话道出了整个银行业的苦水。他表示，“今年按照董事会过‘紧日子’、‘严日子’的要求，降低各项成本费用开支，通过降本增效，促进收入增长。”

存款、贷款、中间业务三项业务构成了银行业务的基本盘。

贷款业务，尤其是住房贷款业务比重在过去一年时间难言增长可观。

根据时代周报的统计，在23家A股上市银行中，银行房地产贷款在企业贷款中的占比下降。这背后更多的是银行主动收缩业务线的结果。根据财报相关数据，过去一年某些银行对公房地产贷款的不良率在走高，其中招商银行高达55.44%。

个人住房贷款的意愿也在减弱。根据六大行财报，个人住房贷款合计缩减了大约5000亿元，其中农业银行的减幅最大。

中间业务也不甚理想，尤其是理财、基金等业务。毕竟投资类产品多少有点“看天吃饭”，这也成了代销业务的短板，短期内，不可能因为你卖力营销，这类业务就会有好的起色。努力的方向错了，一切都白搭。

媒体援引惠誉评级亚太区金融机构评级董事薛慧如的观点，2023年中资银行业中间业务收入仍然承压，主要原因有两方面。

一方面，受减费让利等政策的影响，各类代销业务手续费及佣金收入增速有所放缓；另一方面，受资本市场相对低迷的影响，居民财富管理策略相对保守，从而导致费率较高的权益类基金代销和托管业务收入增长较为疲弱。

思来想去，存款或许是为数不多有调整空间的一个抓手。但此前调降利率的“魔法”失灵的状态下，直接叫停高期限业务的发行成了后手。

建设银行首席财务官在2023年度业绩发布会上透露，“2024年，加大对一级分行的考核，加强了对3年期以上高息存款和成本相对较高的同业负债的控制。”

结语

大额存单是否会消失？

目前这个问题或许很难给出答案。不过，不管是从宏观政策利率还是银行自身经营角度来看，大额存单利率不断走低，或许是当下的共识。

星图金融研究院副院长薛洪言在接受证券日报采访时表示，全球主要央行即将步入降息周期，都预示着我国继续降息的概率较大。为稳定银行息差水平，更大幅度调降存款利率是必然选择，未来存款利率大概率会继续下降，大额存单发行利率会随存款利率逐步下移。

毕竟，当前来看，净息差仍然是银行的头等大事。

光大银行金融市场部宏观研究员周茂华指出，目前银行体系定期存款负债占比仍明显高于常年水平股票十倍杠杆正规平台，只要目前银行负债成本及净息差压力不减，银行仍需通过持续优化资产负债结构缓解负债成本上升、净息差收窄压力等问题，部分高息存款产品发行将控制在较低水平。